【包裝e線訊】“兩會”之后，“環(huán)保”仍是最受關(guān)注話題之一。 繼 2014 年 6月披露了大氣污染源解析初步結(jié)果之后，此次環(huán)保部披露 9 大重點城市的源解析，且更加注重監(jiān)測數(shù)據(jù)真實性及準確性，預(yù)計一方面國家將針對重點污染源進行重點治理，一方面加強監(jiān)測工作，這些將帶來更多燃煤企業(yè)(火電、非電領(lǐng)域)污染排放治理及監(jiān)測需求;北京是開征 VOC 排污費較早的城市之一，預(yù)計將對經(jīng)濟發(fā)達、 VOC 污染嚴重、存在較大治理需求的城市起到示范作用;繼推出“超低排放”政策后，河北再次印發(fā)大氣治理政策《河北省燃煤鍋爐治理實施方案》，我們認為河北大氣政策能夠影響全國大氣板塊，大中型燃煤鍋爐治理及監(jiān)測、清潔煤等相關(guān)上市企業(yè)標的受益。
電力：央企與地方電企合作案例增加。 繼湖北能源與央企三峽集團深化合作方案推出后，央企與地方能源企業(yè)合作領(lǐng)域又添贛能股份與國投電力的案例，這或許是央企利用自身優(yōu)勢，在電力行業(yè)新形勢下的戰(zhàn)略選擇。回看 2014 年幾大電力央企的工作總結(jié)報告，大多 提到發(fā)電資產(chǎn)布局結(jié)構(gòu)調(diào)整，這是行業(yè)整體景氣轉(zhuǎn)暖、地方之間仍存分化的背景下的經(jīng)營決策。在地方能源項目難以獲取的情況下，利用自身資金等優(yōu)勢，與當?shù)啬茉雌髽I(yè)合作是不錯的路徑。此外，我們認為，新電改推行后，電力市場區(qū)域特征將更加顯著，率先與地方能源企業(yè)合作，有望在未來競爭中占據(jù)主動。
